金融類碩士畢業(yè)論文發(fā)表(2)

　　金融類碩士畢業(yè)論文發(fā)表篇2

　　論金融風(fēng)險的特點和類型

　　摘要：金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心，金融風(fēng)險與金融活動相伴而生，它是風(fēng)險中最常見、最普遍也是對社會經(jīng)濟活動造成影響最大的一種風(fēng)險。因此風(fēng)險管理中，金融風(fēng)險作為了主要的一個對象。金融風(fēng)險和一般風(fēng)險既有相同的部分，也有自身的特點。金融風(fēng)險一般被定義為經(jīng)濟活動主題在參加金融活動時遭受損失的不確定性。金融風(fēng)險是參加資金經(jīng)營、賣賣金融產(chǎn)品等活動時產(chǎn)生的風(fēng)險。它比一般的風(fēng)險的內(nèi)涵要深，它具有兩面性，不僅包括這種金融活動遭受損失的可能，而且也包含這種金融活動獲得盈利的可能，有積極和消極兩個方面的因素。

　　金融風(fēng)險的產(chǎn)生受到多個方面的影響，包括國家的法律政策、監(jiān)管部門的監(jiān)管力度、市場因素等等。這些方面發(fā)生相應(yīng)的變化也會導(dǎo)致金融風(fēng)險的變化。

　　關(guān)鍵字：金融風(fēng)險，特點，類型

　　金融風(fēng)險的特點：

　　1.普遍性

　　金融是以信用為基礎(chǔ)，在傳統(tǒng)的金融活動中，借貸活動是最普遍的金融活動，在這過程中就可能會出現(xiàn)借方的違約風(fēng)險，這就是最基本的金融風(fēng)險，隨著金融市場的發(fā)展，證券、保險、基金各種金融產(chǎn)品和金融衍生品層出不窮，這又會導(dǎo)致更多的金融風(fēng)險的產(chǎn)生。因此，金融機構(gòu)和金融活動參與者都應(yīng)當(dāng)時時注重金融風(fēng)險，減少在金融活動中的損失。

　　2.不確定性

　　由于金融市場瞬息萬變，但市場的參與者的知識確實有限，不能夠及時對這些變動做出反應(yīng)，由此就會產(chǎn)生金融活動的不確定性，這主要是損失和收益的不確定性，這種不確定性正好體現(xiàn)了金融市場的風(fēng)險。在這種不確定下，金融市場的參與者應(yīng)該具有一種風(fēng)險動態(tài)變化的觀念，去更深入的了解市場，了解風(fēng)險的變化狀況，以更好地對金融市場風(fēng)險進行管理。

　　3.傳導(dǎo)性和滲透性

　　金融市場是一個整體，由很多個小的市場構(gòu)成，如銀行、證券、保險，如果某一個部門產(chǎn)生了風(fēng)險，它不會獨立存在，而會傳導(dǎo)到其它的市場，如銀行如果發(fā)生信用風(fēng)險，可能會導(dǎo)致證券和保險行業(yè)出現(xiàn)交易的風(fēng)險，最終會導(dǎo)致整個金融系統(tǒng)風(fēng)險的發(fā)生，甚至?xí)l(fā)生金融危機。因此，針對風(fēng)險的這種性質(zhì)，金融參與者在防范風(fēng)險的時候應(yīng)該著眼于整體，同時又要加強各部門的風(fēng)險管理。

　　4.雙重性

　　金融風(fēng)險的雙重性其實來源于它的不確定性，金融活動可能會導(dǎo)致?lián)p失，也有可能會獲得盈利，有時候這兩者之間是一種正向的關(guān)系，產(chǎn)生損失的可能越高，會獲得的利潤也會越大，這就有可能導(dǎo)致金融領(lǐng)域投機活動的發(fā)生，人為的加大了金融風(fēng)險，但是也會對資源的配置起到一定的作用。

　　5.可控性

　　金融風(fēng)險不僅存在的范圍廣，而且隨時變動，但是這并不意味著金融風(fēng)險不能控制，其實我們可以根據(jù)以往的數(shù)據(jù)對風(fēng)險進行一定的預(yù)測，同時通過加強監(jiān)管，使金融市場參與者了解更多的金融風(fēng)險知識來達(dá)到降低風(fēng)險和控制風(fēng)險的目的。

　　金融風(fēng)險的分類：

　　金融風(fēng)險有廣義和狹義之分，金融市場參與者都有可能遭受的損失就是廣義的金融風(fēng)險，包括國家金融風(fēng)險、金融機構(gòu)的風(fēng)險、個人的風(fēng)險、企業(yè)的風(fēng)險和國際金融風(fēng)險。而狹義的金融風(fēng)險指的是企業(yè)和個人在金融活動中可能遭受的損失。金融風(fēng)險的分類有多種方式，包括按金融風(fēng)險的形態(tài)進行分類，按性質(zhì)進行分類，按金融風(fēng)險的層次分類，按金融風(fēng)險的地域分類等等。以下介紹按金融風(fēng)險的形態(tài)進行分類。

　　1.信用風(fēng)險

　　信用風(fēng)險主要存在于債務(wù)關(guān)系和交易中，當(dāng)債務(wù)人違約，債券人不能在約定的時間內(nèi)收回債款就可能會導(dǎo)致信用風(fēng)險，而當(dāng)交易雙方有一方不能履行合同，也可能會導(dǎo)致信用風(fēng)險，信用風(fēng)險是金融活動中最早出現(xiàn)也是最常見的風(fēng)險。

　　2.流動性風(fēng)險

　　流動性風(fēng)險是指流動性不足給金融參與者造成的損失。流動性風(fēng)險包括市場流動性風(fēng)險和現(xiàn)金流風(fēng)險，流動性對于整個金融市場至關(guān)重要，是金融市場的血脈，但是不能要求過高的流動性，這樣可能會導(dǎo)致市場效益的降低。

　　3.利率風(fēng)險

　　利率風(fēng)險是指利率的變動對金融市場參與者造成的風(fēng)險。首先利率的變動可能會影響債券債務(wù)人的收益，例如，當(dāng)市場利率升高時，對于收取固定利率的債券人就會產(chǎn)生間接的損失，而債務(wù)人卻間接獲得了收益。而且利率的變動會影響整個金融市場的投資，影響匯率，進而產(chǎn)生投資風(fēng)險和匯率的風(fēng)險。

　　4.匯率風(fēng)險

　　匯率風(fēng)險是指由于匯率的變動對金融市場參與者造成的風(fēng)險。匯率風(fēng)險又包括交易匯率風(fēng)險、折算匯率風(fēng)險和經(jīng)濟匯率風(fēng)險。如當(dāng)一國貨幣的匯率升高，會導(dǎo)致持有該國貨幣的人遭受損失，又可能會導(dǎo)致該國的出口增加，改善該國的貿(mào)易狀況，總之，匯率風(fēng)險對不同的參與者有不同的影響，有的人可能遭受損失，有的人會獲利。

　　5.操作風(fēng)險

　　操作風(fēng)險是指由于金融系統(tǒng)故障，人員操作錯誤以及一些外部事件導(dǎo)致金融參與者遭受損失的可能。操作風(fēng)險分為由人員、流程、系統(tǒng)和外部事件導(dǎo)致的四類風(fēng)險。

　　6.法律風(fēng)險

　　法律風(fēng)險是指金融參與者不履行法律法規(guī)所造成的損失。法律風(fēng)險有多種表現(xiàn)形式，主要有現(xiàn)行的法律不能給一些創(chuàng)新的金融活動提供法律保護而使得交易雙方遭受風(fēng)險，另一種是由于交易者逾越相關(guān)的法律進行交易而受到處罰。

　　7.通貨膨脹風(fēng)險

　　通貨膨脹風(fēng)險是指貨幣購買力的變化給市場參與者造成的損失，當(dāng)一個國家通貨膨脹率越高，實際利率越低，市場參與者遭受的損失就會越大。

　　8.國家風(fēng)險

　　國家風(fēng)險是指一個國家的經(jīng)濟、政治、社會狀況發(fā)生了變化從而導(dǎo)致市場參與者所面臨的損失。國家風(fēng)險是一個國際性的概念，它不僅影響到該國的金融市場，同時也影響其他國家的市場，嚴(yán)重的國家風(fēng)險可能會導(dǎo)致金融危機。